中建教育2021年中级经济师《金融专业知识与实务》考前模拟卷（二）

 

一、单项选择题（共60题，每题1分。每题的备选项中，只有一个最符合题意）

1.在金融衍生品市场上，以风险对冲为主要交易目的的市场参与者是（  ）。

A.套期保值者

B.投机者

C.套利者 

D.经纪人

 

2.投资者可以在开放期内申购和赎回的基金是（ ）。

A.开放式基金 

B.封闭式基金

C.交易所交易基金

D.对冲基金

 

3.一般来说，流动性差的债券特点是（  ）。

A.风险相对较大、利率相对较高

B.风险相对较大、利率相对较低

C.风险相对较小、利率相对较高

D.风险相对较小、利率相对较低

 

4.质押式回购是交易双方进行的以（  ）为权利质押的一种短期资金融通业务。

A.股票

B.证券

C.期货

D.外汇

 

5.中国支付清算协会的业务主管单位是（  ）。

A.中国人民银行

B.中国银行

C.商务部       

D.国务院

 

6.为了测算遇到小概率事件等极端不利的情况下可能发生的损失，商业银行通常采取的流动性风险分析是对流动性进行（  ）。

A.久期分析

B.压力测试

C.缺口分析

D.敏感性分析

 

7.商业银行通过购买某种金融产品或采取其他合法的经济措施将风险转移给其他经济主体，这种策略选择是指（  ）。

A.风险预防

B.风险分散

C.风险转移

D.风险抑制

 

8.在商业银行理财产品中，商业银行面向不特定社会公众公开发行的理财产品是（ ）。

A.公募理财产品

B.私募理财产品

C.开放式理财产品

D.封闭式理财产品

 

9.客户委托买入证券时，投资银行以自有或外部融入的资金为客户垫付部分资金以完成交易，以后由客户归还并支付相应的利息，这种方式是（ ）。

A.融券

B.融资

C.卖空

D.交割

 

10.债券基金的久期越长，其净值的波动幅度就（   ），所承担的利率风险（   ）。

A.越大，越低

B.越小，越高

C.越大，越高

D.越小，不变

 

11.金融租赁公司进行风险管理和风险控制时，使用的主要指标是（   ）。

A.风险资产倍数

B.资产充足率

C.资产折算率 

D.资本充足率

 

12.融资租赁项目中的租赁物或用于购买租赁物的资金是一个或多个法人机构提供的信托财产，这是指（   ）。

A.联合租赁

B.直接租赁

C.转租赁 

D.委托租赁

 

13.基于远期外汇合约的套期保值，适用于在未来某日期将收到外汇的机构和个人的是（   ）。

A.购买远期利率协议

B.卖出远期利率协议

C.买入远期外汇合约

D.卖出远期外汇合约

 

14.金融工程的主要领域不包括（ ）。

A.金融产品创新

B.金融体制改革

C.金融风险管理

D.资产定价

 

15.（ ）是将工资、利息等的各种名义收入与物价指数相联系。

A.收入的指数化

B.收入的多元化

C.收入的透明化

D.收入的流通化

 

16.在分析货币供给中，弗里德曼等人认为，高能货币的一个典型特征是能随时转化为（   ）。

A.基础货币

B.强力货币

C.原始存款

D.准备金

 

17.下列货币政策工具中，通过调节货币和信贷的供给影响货币供应量，进而对经济活动的各个方面都产生影响的是（ ）。

A.证券市场信用控制

B.窗口指导

C.公开市场业务   

D.利率限制

 

18.在经济学中，充分就业并不等于社会劳动力100％就业，通常将（ ）排除在外。

A.摩擦性失业和自愿失业

B.摩擦性失业和非自愿失业

C.周期性失业和自愿失业

D.摩擦性失业和周期性失业

 

19.如果一国的国际收支因为本国的通货膨胀率高于他国的通货膨胀率而出现不均衡，则称该国的国际收支不均衡是（ ）。

A.收入性不均衡

B.货币性不均衡

C.周期性不均衡

D.结构性不均衡

 

20.与传统的国际金融市场不同，欧洲货币市场从事（   ）。

A.居民与非居民之间的借贷

B.非居民与非居民之间的借贷

C.居民与非居民之间的外汇交易

D.非居民与非居民之间的外汇交易

 

21.我国回购协议市场的银行间回购利率是（  ）。

A.市场利率

B.官方利率

C.长期利率

D.法定利率

 

22.在同业拆借市场交易的主要是金融机构存放在中央银行账户上的（ ）。

A.法定准备金 

B.基础货币

C.超额存款准备金

D.准备金

 

23.买断式回购的期限为（   ）。

A.1天到91天

B.1天到180天

C.1天到60天

D.1天到365天

 

24.期限优先理论的假设条件是（  ）。

A.在未来不同的时间段内，短期利率的预期值是不同的

B.不同到期期限的债券可以相互替代

C.不同到期期限的债券无法相互替代

D.投资者对某种到期期限的债券有着特别的偏好

 

25.在债券的结算中，投资者实际收付的价格为（ ）。

A.全价

B.净价

C.利息

D.溢价

 

26.世界银行集团由世界银行、国际开发协会和国际金融公司组成，向成员国提供金融服务和技术援助，本质上属于（   ）。

A.金融监管机构

B.契约性金融机构

C.存款性金融机构

D.开发性金融机构

 

27.各国商业银行普遍采用的组织形式是（ ）。

A.单一银行制度

B.分支银行制度

C.持股公司制度

D.连锁银行制度

 

28.“4R”营销组合策略最大的特点是（  ）。

A.以竞争为导向

B.以产品为导向

C.以价格为导向

D.以渠道为导向

 

29.本金或部分本金投资于固定收益类资产，同时以不高于以上投资的预期收益和剩余本金投资于衍生产品，并以投资交易的收益为限向客户兑付理财产品收益的理财产品是（   ）。

A.净值型理财产品

B.预期收益率型产品

C.结构性理财产品

D.非结构性理财产品

 

 

30.下列关于封闭式基金的说法中，错误的是（   ）。

A.基金份额在基金合同期限内固定不变

B.可以在证券交易所交易

C.基金份额不固定

D.基金份额持有人不得申请赎回

 

31.竞价方式与累计订单定价方式的区别在于（ ）。

A.竞价方式下的主承销商没有对股票定价和配售股票的权利

B.竞价方式下的主承销商有对股票定价和配售股票的权利

C.竞价方式的显著特征是价格由供给方决定

D.竞价方式的显著特征是价格由需求方决定

 

32.金融租赁公司与融资租赁公司在业务内容上有不同，其中，融资租赁公司能从事的业务是（   ）。

A.吸收活期存款       

B.吸收定期存款

C.进入银行间同业拆借市场

D.从股东处借款

 

33.在市场风险的管理中，提前或推迟收付外币用于（   ）管理。

A.信用风险

B.利率风险

C.汇率风险

D.投资风险

 

34.弗里德曼货币需求函数认为，与货币需求量呈同方向变化的是（   ）。

A.各种资产的预期收益

B.各种随机变量

C.机会成本       

D.恒久性收入

 

35.中央银行向一级交易商卖出有价证券，并约定在未来特定日期买回有价证券的交易行为是（   ）。

A.正回购 

B.逆回购

C.现券买断

D.现券卖断

 

36.现券买断为央行直接从二级市场买入债券，一次性地（   ）。

A.投放基础货币

B.回笼基础货币

C.投放准货币 

D.回笼准货币

 

37.根据我国2007年7月3日施行的《商业银行内部控制指引》，我国商业银行在内部控制中应贯彻的审慎性原则是指（   ）。

A.效益优先

B.内控优先

C.发展优先

D.创新优先

 

38.国际收支逆差时，紧的货币政策会使得价格下跌，从而（ ）。

A.出口减少、进口增加

B.刺激出口和进口

C.限制出口和进口 

D.出口增加、限制进口

 

39.如果我国在巴黎发行一笔美元债券，则该笔交易属于（ ）市场的范畴。

A.欧洲债券

B.外国债券

C.扬基债券

D.武士债券

 

40.某企业拟在金融市场上筹集长期资金，则可以选择的市场是（ ）。

A.股票市场   

B.同业拆借市场

C.商业票据市场

D.回购协议市场

 

41.利率期限结构理论中的预期理论认为，长期债券的利率等于长期利率到期之前各时间段内人们预期的短期利率的平均值。按照该理论（ ）。

A.长期利率一定高于短期利率

B.长期利率一定低于短期利率

C.长期利率的波动大于短期利率的波动

D.长期利率的波动小于短期利率的波动

 

42.债券报价中，全价与净价的关系是（ ）。

A.全价＝净价－应计利息

B.净价＝全价＋应计利息

C.净价＝全价－应计利息

D.净价＝全价÷应计利息

 

43.两家或更多的银行由某一个人或某一集团通过购买多数股票的形式，形成联合经营的银行组织制度称为（ ）制度。

A.持股公司

B.连锁银行

C.分支银行

D.单一银行

 

44.根据《中华人民共和国证券法》的相关规定，目前我国的经纪类证券公司能从事的证券业务是（ ）。

A.承销   

B.发行

C.自营买卖

D.交易中介

 

45.具有规模效益高、竞争力强，但会加速银行的垄断与集中等特点的商业银行组织制度是（ ）制度。

A.单一银行

B.持股公司

C.连锁银行

D.分支银行

 

46.关于基金管理公司专户业务，下列选项中说法错误的是（ ）。

A.基金管理公司不得与投资者在资产管理合同中约定提取业绩报酬

B.募集资产管理计划，应当制作风险揭示书

C.基金管理公司自有资金参与集合资产管理计划的持有期限不得少于6个月

D.资产管理合同应当明确约定资产管理计划的建仓期

 

47.2003年修改通过的《中华人民共和国商业银行法》规定，商业银行以安全性、流动性和（   ）为经营原则。

A.政策性

B.公益性

C.效益性

D.审慎性

 

48.在订立合同时，将风险可能造成的损失计入价格之中，属于（ ）。

A.合同补偿

B.非法补偿

C.保险补偿

D.法律补偿

 

49.某年3月，宝钢集团公司与杭州钢铁集团公司签约，宝钢集团收购宁波钢铁，可以获得其400万吨熟轧板卷的产能。这是宝钢集团又一次实现跨地区重组的重大举措。按并购前企业间的市场关系，此次并购属于（   ）。

A.纵向并购

B.横向并购

C.混合并购

D.垂直并购

 

50.信托区别于一般委托代理关系的重要特征是（   ）。

A.委托人为了自己或其他第三人的利益管理或者处分信托财产

B.受托人以受益人的名义管理或者处分信托财产

C.受托人以自己的名义管理或者处分信托财产

D.受托人按委托人的意愿为受益人的利益或者特定目的管理信托事务

 

51.选择标的资产的标准是标的资产价格与保值资产价格的相关性。相关性越好，基差风险（   ）。

A.越大

B.越小

C.不变

D.为零

 

52.当未来需要买入现货资产，担心未来价格上涨增加购买成本时，可以（   ）。

A.买入看涨期权

B.卖出看跌期权

C.卖出看涨期权

D.买入看跌期权

 

53.对于看涨期权来说，内在价值相当于（ ）。

A.标的资产现价

B.敲定价格

C.标的资产现价与敲定价格的差

D.敲定价格与标的资产现价的差

 

54.下列关于派生存款的表述错误的是（   ）。

A.派生存款的大小决定于原始存款数量的大小和法定存款准备金率的高低

B.派生出来的存款同原始存款的数量成反比

C.派生出来的存款同法定存款准备金率成反比

D.法定存款准备金率越高，存款扩张倍数越小

 

55.中央银行为实现特定的经济目标而采取的各种控制、调节货币供应量或信用量的方针、政策、措施的总称是（   ）。

A.货币政策

B.货币政策工具

C.信贷政策

D.信贷政策工具

 

56.货币政策的最终目标之间存在矛盾，根据菲利普曲线，（   ）之间就存在矛盾。

A.稳定物价与充分就业 

B.稳定物价与经济增长

C.稳定物价与国际收支平衡

D.经济增长与国际收支平衡

 

57.我国的货币政策目标是（ ）。

A.保持货币币值稳定，并以此促进经济增长

B.稳定币值

C.促进经济增长

D.经济增长，充分就业

 

58.再贴现作用于经济的途径不包括（   ）。

A.借款成本效果

B.宣示效果

C.结构调节效果

D.对货币乘数的影响

 

59.在金融宏观调控中，货币政策的传导和调控过程要经历金融领域和实物领域。此处的金融领域是指（   ）。

A.企业的股票发行与流通

B.居民的金融投资

C.政府的国债发行与流通

D.货币的供给与需求

 

60.当一国出现国际收支逆差进而导致外汇储备不足时，该国可以采用紧缩性货币政策进行调节。因为紧缩性货币政策可以同时导致（   ），从而使国际收支逆差减少，乃至恢复均衡。

A.有支付能力的进口需求减少，国外资本因利率提高而流入

B.有支付能力的进口需求增多，国外资本因利率提高而流入

C.有支付能力的进口需求增多，国外资本因利率下降而流出

D.有支付能力的进口需求减少，国外资本因利率下降而不再流入

 

二、多项选择题（共20题，每题2分。每题的备选项中，有2个或2个以上符合题意，至少有1个错项。错选，本题不得分；少选，所选的每个选项得0.5分）

61.下列关于流通市场的表述中，正确的有（   ）。

A.流通市场又称二级市场

B.流通市场是指对已经发行的证券或票据等金融工具进行转让交易的市场

C.流通市场有两种形态：证券交易所和场外交易市场

D.近年来场外交易市场已经成为流通市场的核心

E.场外交易市场通过广泛运用电子计算机网络及通信技术，呈现出极为活跃的趋势

 

62.流动性溢价理论和期限优先理论可以解释的事实包括（   ）。

A.不同到期期限的债券利率表现出同向运动的趋势

B.通常收益率曲线是向上倾斜的

C.短期利率较低，收益率曲线倾向于向上倾斜的形状

D.短期利率较高，收益率曲线倾向于向下倾斜

E.通常收益率曲线是平坦的

 

63.商业银行借入款中的短期借款是指期限在一年或一年以下的借款，主要包括（   ）。

A.证券回购

B.同业拆借

C.发行可转换债券

D.中央银行借款

E.发行普通金融债券

 

64.目前，国际银行业较为通行的资产负债管理方法中，属于基础管理方法的有（   ）。

A.缺口分析

B.久期分析

C.外汇敞口与敏感性分析

D.情景模拟

E.流动性压力测试

 

65.根据我国《信托法》，信托的定义中所包括的含义有（  ）。

A.信任和诚信是信托成立的前提和基础

B.信托财产是信托关系的核心

C.受托人以自己的名义管理或者处分信托财产

D.信托行为是信托关系的核心

E.受托人按委托人的意愿为受益人的利益或者特定目的管理信托事务

 

66.租赁手续费是出租人给承租人的报价中常有的一种费用，其标准取决于（   ）。

A.租赁业务的金额多少

B.风险大小

C.交易结构

D.出租人的风险偏好

E.汇率变化

 

67.通货膨胀的形成原因主要包括（   ）。

A.需求拉上

B.生产力发展水平

C.经济结构变化

D.成本推进

E.供求混合作用

 

68.近年来，我国的国际收支持续出现顺差。为了缓解这一趋势，我国可以采用的调节政策有（ ）。

A.紧的财政政策

B.松的货币政策

C.允许人民币升值

D.放宽企业对外直接投资的外汇管制

E.鼓励高附加值的外商直接投资流入

 

69.议价市场的特点有（ ）。

A.在议价市场上，买卖双方通过协商形成金融资产交易价格

B.该市场没有固定场所，相对分散

C.金融资产在到期偿还之前可以自由交易

D.一般在有组织的证券交易所内进行

E.是众多买主和卖主公开竞价形成金融资产的交易价格的市场

 

70.下列属于吸收个人和机构存款，并发放贷款的存款类金融机构的有（   ）。

A.银行业协会

B.信托公司

C.商业银行

D.信用合作社

E.储蓄银行

 

71.核心一级资本包括（ ）。

A.实收资本

B.一般风险准备

C.未分配利润

D.资本公积可计入部分

E.其他一级资本工具及其溢价

 

72.根据我国法律法规的要求，基金资产托管业务或者托管人承担的职责主要包括（ ）

A.基金募集

B.资产保管

C.资金清算

D.资产核算

E.投资运作监督

 

73.金融租赁是以物为载体的融资服务，获得（ ）是金融租赁公司最主要的盈利模式。

A.利差收益

B.租金收益

C.手续费收入

D.余值收益

E.运营收益

 

74.下列说法中，属于商业银行对信用风险进行事前管理的方法有（   ）。

A.利用评级机构的信用评级结果

B.转让债权

C.进行“5C”分析

D.行使抵押权

E.进行“3C”分析

 

75.实施通货膨胀目标制应具备的基本前提条件有（ ）。

A.必须将物价稳定作为货币政策的首要目标

B.金融体系发展较完善，实现了利率的管理化和利率的固定制

C.中央银行在执行货币政策时具有较强的责任性和高度的透明度

D.能够对通货膨胀目标或目标区间进行合理确定，并对通货膨胀率进行精准预测

E.中央银行具有较强的独立性

 

76.在期权定价理论中，根据布莱克－斯科尔斯模型，决定欧式看涨期权价格的因素主要有（   ）。

A.期权的执行价格

B.期权期限

C.标的资产波动率

D.无风险利率

E.现金股利

 

77.在选择贷款客户时，银行信贷人员要想了解客户自身及项目，通常要完成的步骤包括（   ）。

A.宏观经济分析

B.贷款面谈

C.行业调查   

D.信用调查

E.财务分析

 

78.融资租赁合同的特征有（ ）。

A.融资租赁合同是可以单方解除的合同

B.融资租赁合同是诺成、要式合同

C.融资租赁合同是双务、有偿合同    

D.融资租赁合同是单务、有偿合同

E.融资租赁合同是不可单方解除的合同

 

 

79.在远期利率协议中，若参考利率＞协议利率，则（）。

A.交割额为负      

B.交割额为正

C.卖方向买方支付交割额

D.买方向卖方支付交割额

E.交割额为零

 

80.根据《商业银行风险监管核心指标（试行）》，我国商业银行收益合理性的监管指标有（）。

A.净利息收入

B.总利息收入

C.成本收入比

D.资产利润率

E.资本利润率

 

三、案例分析题（共20题，每题2分。由单选和多选组成。错选，本题不得分 ；少选，所选的每个选项得0.5分）

（一）

我国某汽车公司并购了某一发达国家的汽车公司。该发达国家具有发达的金融市场，能够进行所有的传统金融和现代金融衍生品交易。该汽车公司并购中的动作行为和并购后的运营模式是：（1）为了补充并购资金的不足，从国内商业银行取得了5年期浮动利率的美元贷款；（2）被并购的公司依然在该发达国家生产原有品牌的汽车，有部分汽车零部件转从我国进口，有部分汽车对我国出口；（3）被并购的公司会将暂时闲置的货币资金在当地进行股票投资。

81.在从国内商业银行提供浮动利率的美元贷款中，该汽车公司承受的金融风险有（ ）。

A.信用风险

B.利率风险

C.汇率风险

D.投资风险

 

82.被并购的公司对我国出口汽车时，承受的金融风险有（   ）。

A.利率风险

B.汇率风险

C.投资风险

D.国家风险中的主权风险

 

83.为了控制从我国进口汽车零部件时的汇率风险，被并购的公司可以采取的方法有（   ）。

A.进行远期外汇交易

B.进行利率期货交易

C.进行货币期货交易

D.进行利率期权交易

 

84.为了控制股票投资风险，被并购的公司可以采取的方法有（   ）。

A.进行缺口管理

B.分散投资

C.进行“5C”分析

D.购买股票型投资基金

 

（二）

在实行金本位制度时，英国货币1英镑的含金量为113.0016格令，美国货币1美元的含金量为23.22格令。假设美国和英国之间运送1英镑所含黄金需要0.02美元的费用。第二次世界大战后建立的布雷顿森林体系规定，美元同黄金挂钩。

85.英镑与美元的铸币平价是（   ）。

A.4.8565

B.4.8666

C.4.8767

D.4.8868

 

86.本案例中美国对英国的黄金输送点是（ ）。

A.4.8466

B.4.8866

C.4.8877

D.4.9277

 

87.布雷顿森林体系规定的黄金定价是（   ）。

A.每盎司黄金15美元

B.每盎司黄金25美元

C.每盎司黄金35美元

D.每盎司黄金45美元

 

88.铸币平价和法定平价均产生于（   ）。

A.固定汇率制

B.浮动汇率制

C.爬行盯住制

D.联系汇率制

 

（三）

甲机构在交易市场上按照每份10元的价格，向乙机构出售100万份证券。同时双方约定在一段时期后甲方按每份11元的价格，回购这100万份证券。

根据以上资料，回答下列问题。

89.这种证券回购交易属于（   ）。

A.货币市场

B.票据市场

C.资本市场

D.股票市场

 

90.在回购协议市场中，市场活动的组成主要包括（ ）。

A.正回购 

B.逆回购

C.封闭回购

D.开放回购

 

91.我国回购交易的期限不能超过（   ）个月。

A.1

B.3

C.6

D.12

 

92.回购协议作为一种重要的短期融资工具，在货币市场中发挥的重要作用包括（   ）。

A.提高了回购协议参与方的利润水平

B.推动银行间同业拆借行为规范化

C.降低交易者的市场风险，降低经营成本

D.增加了证券的运用途径和闲置资金的灵活性

 

（四）

2008年国际金融危机后，越来越多的国家明确了中央银行宏观审慎管理的重要性。同时，微观审慎监管职能也有向中央银行集中的趋势。比如，危机后美联储负责对资产超过500亿美元的银行业金融机构、所有具有系统重要性非银行金融机构，以及系统重要性金融基础设施进行监管，同时保留对小银行的监管权。

根据以上资料，回答下列问题。

93.美国对以金融控股公司为代表的混业经营的金融机构主要采取哪种监管方式？（ ）

A.目标监管

B.超级监管

C.功能监管

D.机构监管

 

94.2008年国际金融危机后，各国意识到，此次危机爆发的重要原因有（    ）。

A.宏观审慎政策的缺失

B.系统性风险评估不足

C.系统性风险应对不足

D.市场监管执行不利

 

95.目前，越来越多的国家明确了中央银行宏观审慎管理在防范和化解（   ）之中的地位。

A.操作风险

B.市场风险

C.信用风险

D.系统性金融风险

 

96.对不同金融机构的所有监管均交给一个监管机构统一负责。这种监管模式是（   ）。

A.分业监管

B.机构监管

C.统一监管

D.超级监管

 

（五）

某年6月，我国某银行在迪拜、新加坡、中国台湾地区、中国香港地区和伦敦发行等值40亿美元的“一带一路”债券，该债券采用固定的利率和浮动的利率两种计息方式，覆盖7个期限，包括50亿人民币，23亿美元，5亿新加坡元，5亿欧元4个币种。筹集的资金主要用于满足沿线分行资金需求，支持码头、电力、交通、机场建设等“一带一路”沿线项目融资。

97.作为该债券的发行者，我国某银行的金融风险有（   ）。

A.信用风险

B.利率风险

C.汇率风险

D.投资风险

 

98.该债券的迪拜投资者承担的金融风险有（   ）。

A.信用风险

B.利率风险

C.汇率风险

D.声誉风险

 

99.该银行在将所有筹集的资金用于“一带一路”沿线国家的项目融资中，要承担信用风险，为控制该风险，该银行可以采取的方法有（ ）。

A.信用风险缓释

B.进行缺口管理

C.进行套期保值

D.信用风险转移

 

100.该银行在将所筹集的资金用于“一带一路”沿线国家的项目融资中，要承担国家风险中的转移风险。为控制该风险，该银行可以采取的方法有（  ）。

A.进行利率衍生品的套期保值

B.评估借贷人所在国的国家风险

C.采用辛迪加形式的联合贷款

D.保持负债的流动性

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

2021年中级经济师《金融专业知识与实务》考前模拟卷（二）

参考答案

一、单项选择题

1.【答案】A

【解析】本题考查套期保值者的概念。套期保值者又称风险对冲者，他们从事衍生品交易是为了减少未来的不确定性，降低甚至消除风险。

2.【答案】A

【解析】本题考查证券投资基金的类型。 开放式基金设立之后，投资者可以在开放期内随时申购和赎回基金份额，因此基金规模不固定。

3.【答案】A

【解析】本题考查影响债券利率的因素。期限越长的债券，流动性差，流动性差的债券，风险相对较大，利率定得就高一些。

4.【答案】B

【解析】本题考查质押式回购的概念。质押式回购是交易双方进行的以证券为权利质押的一种短期资金融通业务。

5.【答案】A

【解析】本题考查金融行业的自律性组织。中国支付清算协会的业务主管单位是中国人民银行。

6.【答案】B

【解析】本题考查流动性压力测试。流动性压力测试是一种以定量分析为主的流动性风险分析方法，商业银行通过流动性压力测试测算全行在遇到小概率事件等极端不利的情况下可能发生的损失，从而对银行流动性管理体系的脆弱性做出评估和判断，进而采取必要措施。

7.【答案】C

【解析】本题考查风险转移的概念。风险转移是指商业银行通过购买某种金融产品或采取其他合法的经济措施将风险转移给其他经济主体的一种策略选择。

8.【答案】A

【解析】本题考查商业银行理财产品。在商业银行理财产品中，公募理财产品是指商业银行面向不特定社会公众公开发行的理财产品。

9.【答案】B

【解析】本题考查融资的概念。融资（买空）是指客户委托买入证券时，投资银行以自有或外部融入的资金为客户垫付部分资金以完成交易，以后由客户归还并支付相应的利息。

10.【答案】C

【解析】本题考查久期的相关知识。与单个债券的久期一样，债券基金的久期越长，其净值的波动幅度就越大，所承担的利率风险就越高。

11.【答案】D

【解析】本题考查金融租赁公司与融资租赁公司的区别。金融租赁公司按照金融机构的资本充足率进行风险控制，资本净额与风险加权资产的比例不得低于国务院银行业监督管理机构的最低监管要求。

12.【答案】D

【解析】本题考查委托租赁的概念。委托租赁是指融资租赁项目中的租赁物或用于购买租赁物的资金是一个或多个法人机构提供的信托财产。

13.【答案】D

【解析】本题考查金融远期合约的套期保值。基于远期外汇合约的套期保值：空头套期保值就是通过卖出远期外汇合约来避免汇率下降的风险，它适用于在未来某日期将收到外汇的机构和个人，如出口商品、提供劳务、现有的对外投资、到期收回的贷款等。

14.【答案】B

【解析】本题考查金融工程的主要领域。金融工程的应用领域主要包括金融产品创新、资产定价、金融风险管理、投融资策略设计、套利等。

15.【答案】A

【解析】本题考查收入指数化的概念。收入的指数化是将工资、利息等的各种名义收入与物价指数相联系。

16.【答案】D

【解析】本题考查货币供给过程。弗里德曼和施瓦兹认为，高能货币的一个典型特征就是能随时转化为准备金，不具备这一特征就不是高能货币。

17.【答案】C

【解析】本题考查货币政策工具。货币政策工具主要有一般性货币政策工具和选择性货币政策工具。一般性货币政策工具也称为货币政策的总量调节工具，它通过调节货币和信贷的供给影响货币供应的总量，进而对经济活动的各个方面都产生影响。主要包括存款准备金政策、再贴现政策和公开市场操作。

18.【答案】A

【解析】本题考查货币政策的最终目标。在经济学中，充分就业并不等于社会劳动力100％就业，通常将摩擦性失业和自愿失业排除在外。

19.【答案】B

【解析】本题考查货币性不均衡的概念。货币性不均衡是由一国的货币供求失衡引起本国通货膨胀率高于他国通货膨胀率，进而刺激进口、限制出口而导致的国际收支不均衡。

20.【答案】B

【解析】本题考查欧洲货币市场的特点。传统的国际金融市场以国内金融市场为依托，主要从事居民与非居民之间的借贷，而欧洲货币市场主要从事非居民与非居民之间的借贷。

21.【答案】A

【解析】本题考查我国回购协议市场的相关知识。银行间回购利率已成为反映货币市场资金价格的市场化利率基准，为货币政策的决策提供了重要依据，在利率市场化进程中扮演重要角色。

22.【答案】C

【解析】本题考查同业拆借市场。在同业拆借市场交易的主要是金融机构存放在中央银行账户上的超额存款准备金。

23.【答案】D

【解析】本题考查买断式回购。买断式回购的期限为1天到365天

24.【答案】D

【解析】本题考查期限优先理论。期限优先理论假定投资者对某种到期期限的债券有着特别的偏好，即更愿意投资于这种期限的债券（期限优先）。

25.【答案】A

【解析】本题考查全价与净价。扣除应计利息的债券报价称为净价或者干净价格，包含应计利息的价格为全价或者肮脏价格。在债券的结算中，投资者实际收付的价格为全价。

26.【答案】D

【解析】本题考查金融机构体系的构成。政策性金融机构主要包括经济开发政策性金融机构、农业政策性金融机构、进出口政策性金融机构和住房政策性金融机构。经济开发政策性金融机构分为国际性、区域性和本国性三种。世界银行集团属于经济开发政策性金融机构，即本质上属于开发性金融机构，答案选D。

27.【答案】B

【解析】本题考查商业银行制度的相关内容。分支银行制度又称总分行制，是各国商业银行普遍采用的组织形式。

28.【答案】A【解析】本题考查商业银行市场营销的相关知识。“4R”营销组合策略最大的特点是以竞争为导向。

29.【答案】C

【解析】本题考查理财产品的类型。结构性理财产品是指理财产品本金或部分本金投资于存款、国债等固定收益类资产，同时以不高于以上投资的预期收益和剩余本金投资于衍生产品，并以投资交易的收益为限向客户兑付理财产品收益的理财产品。

30.【答案】C

【解析】本题考查封闭式基金的相关知识。封闭式基金是指基金份额在基金合同期限内固定不变，基金份额可以在依法设立的证券交易所交易，但基金份额持有人不得申请赎回的一种基金运作方式。

31.【答案】A

【解析】本题考查竞价方式与订单定价方式的区别。累计竞价方式与累计订单定价方式的区别在于主承销商没有对股票定价和配售股票的权利。

32.【答案】D

【解析】本题考查金融租赁公司与融资租赁公司的区别。金融租赁公司可以吸收非银行股东3个月（含）以上定期存款，经营正常后可进入同业拆借市场。融资租赁公司只能从股东处借款，不能吸收股东存款，也不能进入银行间同业拆借市场。

33.【答案】C

【解析】本题考查市场风险管理中的汇率风险的管理。“提前或推迟收付外币，即当预测到汇率正朝着不利于或有利于自己的方向变动时，外币债权人提前或推迟收入外币，外币债务人提前或推迟偿付外币”，属于汇率风险管理方法。

34.【答案】D

【解析】本题考查对弗里德曼货币需求函数的理解。弗里德曼货币需求函数中，恒久性收入y与货币需求量呈同方向变化。

35.【答案】A

【解析】本题考查正回购概念。正回购为中央银行向一级交易商卖出有价证券，并约定在未来特定日期买回有价证券的交易行为。

36.【答案】A

【解析】本题考查对现券买断的理解。现券买断为央行直接从二级市场买入债券，一次性地投放基础货币。

37.【答案】B

【解析】本题考查商业银行内控有效性的相关知识。审慎性原则：商业银行内部控制应当坚持风险为本、审慎经营的理念，设立机构或开办业务均应坚持内控优先。

 

38.【答案】D

【解析】本题考查的是货币政策中的价格效应。价格下跌后，以外币标价的出口价格下降，从而刺激出口，而以本币标价的进口价格上涨，从而限制进口。

39.【答案】C

【解析】本题考查我国的外债管理制度。财政部是政府外债的统一管理部门，国家发改委负责1年期以上的中长期外债的管理，国家外汇管理局负责1年期以内（含1年）的短期外债管理。

40.【答案】A

【解析】本题间接考查资本市场的概念。资本市场是融资期限在一年以上的长期资金交易市场。选项A股票市场属于资本市场，融资期限在一年以上。选项B、C、D都属于货币市场。

41.【答案】D

【解析】本题考查预期理论。预期理论认为长期债券的利率等于长期利率到期之前各时间段内人们所预期的短期利率的平均值，该理论还表明，长期利率的波动小于短期利率的波动。

42.【答案】C

【解析】本题考查全价与净价。扣除应计利息的债券报价称为净价或者干净价格，包含应计利息的价格为全价或者肮脏价格。净价＝全价－应计利息。

43.【答案】B

【解析】本题考查商业银行制度。连锁银行制度又称为联合银行制度，指两家或更多的银行由某一个人或某一集团通过购买多数股票的形式，形成联合经营的组织制度。

44.【答案】D

【解析】本题考查经纪类证券公司所能从事的证券业务。经纪类证券公司只能从事证券经纪类业务，即它只能充当证券交易的中介，不得从事证券的承销和自营买卖业务。

45.【答案】D

【解析】本题考查商业银行分支银行制度的特点。分支银行制度作为商业银行的一种组织形式，优点主要表现在：规模效益高、竞争力强、易于监管；缺点主要表现在：加速银行的垄断与集中、管理难度大。

46.【答案】A

【解析】本题考查基金管理公司专户业务。在基金管理公司专户业务中，基金管理公司可以与投资者在资产管理合同中约定提取业绩报酬。

47.【答案】C

【解析】本题考查我国商业银行经营与管理的原则。2003年将商业银行的经营原则修改为“商业银行以安全性、流动性、效益性为经营原则，实行自主经营、自担风险、自负盈亏、自我约束”。

48.【答案】A

【解析】本题考查合同补偿的概念。合同补偿是在订立合同时将风险因素考虑在内，如将风险可能造成的损失计入价格之中。

49.【答案】B

【解析】本题考查横向并购。横向并购是并购企业的双方或多方原属同一产业、生产或经营同类产品，并购使得资本在同一市场领域或部门集中。

50.【答案】C

【解析】本题考查信托的特征。信托是指在信任的基础上，委托人将其财产权委托给受托人，受托人按委托人的意愿，以自己的名义，为受益人的利益或者特定目的，对信托财产进行管理或者处分的行为。其中，受托人以自己的名义管理或者处分信托财产，这是信托区别于一般委托代理关系的重要特征。

51.【答案】B

【解析】本题考查基差风险。选择标的资产的标准是标的资产价格与保值资产价格的相关性。相关性越好，基差风险就越小。

52.【答案】A

【解析】本题考查利用期权为现货资产套期保值。当未来需要买入现货资产，担心未来价格上涨增加购买成本时，可以买入看涨期权进行套期保值。

53.【答案】C

【解析】本题考查金融期权的价值结构。对于看涨期权来说，内在价值相当于标的资产现价与敲定价格的差；而对于看跌期权来说，内在价值相当于敲定价格与标的资产现价的差。

54.【答案】B

【解析】本题考查派生存款的相关内容。派生存款的大小主要决定于两个因素：原始存款数量的大小；法定存款准备金率的高低。派生出来的存款同原始存款的数量成正比、同法定存款准备金率成反比。

55.【答案】A

【解析】本题考查货币政策的概念。货币政策是中央银行为实现特定的经济目标而采取的各种控制、调节货币供应量或信用量的方针、政策、措施的总称。

56.【答案】A

【解析】本题考查货币政策最终目标之间的矛盾性。货币政策的最终目标之间存在矛盾，根据菲利普曲线，稳定物价与充分就业之间就存在矛盾。

57.【答案】A

【解析】本题考查我国的货币政策目标。我国货币政策目标是保持货币币值稳定，并以此促进经济增长。

58.【答案】D

【解析】本题考查再贴现政策。再贴现作用于经济的途径有：借款成本效果、宣示效果和结构调节效果。

59.【答案】D【解析】本题考查金融宏观调控机制的构成要素。货币政策首先改变的是金融领域的货币供给状况，按照央行意图建立起新的货币供求状况。

60.【答案】A

【解析】本题考查国际收支不均衡调节的宏观经济政策。紧缩性的货币政策对国际收支的调节作用主要有三个方面：（1）产生需求效应，即实施紧缩性的货币政策导致有支付能力的进口需求减少；（2）产生价格效应，即实施紧缩性的货币政策导致价格下跌，从而刺激出口，限制进口；（3）产生利率效应，即实施紧缩性的货币政策导致利率提升，从而刺激资本流入，阻碍资本流出。

二、多项选择题

61.【答案】ABCE

【解析】本题考查流通市场。流通市场有两种形态：一是有固定场所，集中进行竞价交易的证券交易所；二是分散的场外交易市场。其中，证券交易所因其独特的交易特征成为流通市场的核心。所以，本题选项D错误。

62.【答案】ABCD

【解析】本题考查流动性溢价理论和期限优先理论的内容。流动性溢价理论和期限优先理论解释了下列事实：（1）随着时间的推移，不同到期期限的债券利率表现出同向运动的趋势；（2）通常收益率曲线是向上倾斜的；（3）如果短期利率较低，收益率曲线倾向于向上倾斜的形状；如果短期利率较高，收益率曲线倾向于向下倾斜。

63.【答案】ABD

【解析】本题考查短期借款。短期借款是指期限在一年或一年以下的借款，主要包括同业拆借、证券回购和向中央银行借款等。

64.【答案】ABC

【解析】本题考查资产负债管理的方法。缺口分析、久期分析、外汇敞口与敏感性分析为基础管理方法；情景模拟和流动性压力测试属于前瞻性动态管理方法。

65.【答案】ABCE

【解析】本题考查对信托定义的理解。我国《信托法》对信托的定义包括了四方面的含义：（1）信任和诚信是信托成立的前提和基础。（2）信托财产是信托关系的核心。（3）受托人以自己的名义管理或者处分信托财产。（4）受托人按委托人的意愿为受益人的利益或者特定目的管理信托事务。

66.【答案】ABCD

【解析】本题考查金融租赁公司的盈利模式。租赁手续费是出租人给承租人的报价中常有的一种费用，其标准取决于租赁业务的金额多少、风险大小、期限长短、交易结构和出租人的风险偏好等。

67.【答案】ACDE

【解析】本题考查通货膨胀的成因。通货膨胀的成因有：需求拉上、成本推进、供求混合作用、经济结构变化。

68.【答案】BCD

【解析】本题考查国际收支不均衡的调节。出现国际收支顺差时，可以采用松的财政政策、松的货币政策、本币法定升值或升值政策，也可以放宽乃至取消外贸管制和外汇管制。

69.【答案】AB

【解析】本题考查议价市场。议价市场是指买卖双方通过协商形成金融资产交易价格的市场，该市场没有固定场所，相对分散。选项C、D、E都属于公开市场的特点。

70.【答案】CDE

【解析】本题考查存款类金融机构。存款类金融机构是吸收个人和机构存款，并发放贷款的金融机构。主要包括商业银行、储蓄银行和信用合作社等。

71.【答案】ABCD

【解析】本题考查核心一级资本的构成。核心一级资本包括实收资本或普通股、资本公积可计入部分、盈余公积、一般风险准备、未分配利润、少数股东资本可计入部分。

72.【答案】BCDE

【解析】本题考查基金托管人的职责。根据我国法律法规的要求，基金资产托管业务或者托管人承担的职责主要包括资产保管、资金清算、资产核算、投资运作监督等方面。

73.【答案】AB

【解析】本题考查债权收益。金融租赁是以物为载体的融资服务，获得利差和租金收益是金融租赁公司最主要的盈利模式。

74.【答案】ACE

【解析】本题考查信用风险的管理方法。信用风险的管理包括机制管理和过程管理。其中，过程管理又包括事前管理、事中管理和事后管理。事前管理一方面可以直接利用社会上独立评级机构对借款人的信用评级结果，另一方面可以自己单独对借款人进行信用“5C”“3C”分析。

75.【答案】ACDE

【解析】本题考查通货膨胀目标制实施的条件。实施通货膨胀目标制应具备的前提条件：（1）必须将物价稳定作为货币政策的首要目标；（2）中央银行具有较强的独立性；（3）中央银行在执行货币政策时具有较强的责任性和高度的透明度；（4）能够对通货膨胀目标或目标区间进行合理确定，并对通货膨胀率进行精准预测；（5）金融体系发展较完善，实现了利率的市场化和利率的浮动制。

76.【答案】ABCD

【解析】本题考查期权定价理论。根据布莱克－斯科尔斯模型，决定欧式看涨期权价格的因素主要有：期权执行价格、期权期限、无风险利率以及标的资产的波动率。

77.【答案】BDE

【解析】本题考查选择贷款客户的相关知识。要完成对客户自身及项目的了解，通常银行的信贷人员要完成三个步骤：（1）贷款面谈；（2）信用调查；（3）财务分析。

78.【答案】BCE

【解析】本题考查融资租赁合同的特征。融资租赁合同的特征包括：（1）融资租赁合同是诺成、要式合同；（2）融资租赁合同是双务、有偿合同；（3）融资租赁合同是不可单方解除的合同。

79.【答案】BC

【解析】本题考查远期利率协议的交割。若参考利率＞协议利率，交割额为正，卖方向买方支付交割额；若参考利率＜协议利率，交割额为负，买方向卖方支付交割额。

80.【答案】CDE

【解析】本题考查收益合理性的监管指标。商业银行收益合理性的监管指标包括：（1）成本收入比；（2）资产利润率；（3）资本利润率。

三、案例分析题

81.【答案】BC

【解析】本题考查对汇率风险和利率风险的理解。汇率风险是指不同币别货币的相互兑换或折算中，因汇率在一定时间内发生意外变动，而蒙受经济损失的可能性；利率风险是指有关主体在货币资金借贷中，因利率在借贷有效期中发生意外变动，而蒙受经济损失的可能性。从题干来看，这两种情况都有涉及。

82.【答案】B

【解析】本题考查对汇率风险的理解。汇率风险是指不同币别货币的相互兑换或折算中，因汇率意外变动而蒙受损失的可能性。

83.【答案】AC

【解析】本题考查控制汇率风险的措施。为了控制从我国进口汽车零部件时的汇率风险，被并购的公司可以进行远期外汇交易和货币期货交易。

84.【答案】BD

【解析】本题考查股票投资风险的管理方法。股票投资风险的管理方法主要有：（1）根据对股票价格未来走势的预测，买入价格即将上涨的股票或卖出价格将下跌的股票；（2）根据风险分散原理，按照行业分散、地区分散、市场分散、币种分散等因素，进行股票的分散投资，建立起相应的投资组合，并根据行业、地区与市场发展的动态和不同货币的汇率走势，不断调整投资组合；（3）根据风险分散原理，在存在知识与经验、时间或资金等投资“瓶颈”的情况下，不进行个股投资，而是购买股票型投资基金；（4）同样根据风险分散原理，做股指期货交易或股指期权交易，作为个股投资的替代，以规避个股投资相对集中的风险。

85.【答案】B

【解析】本题考查铸币平价的计算。金本位制下，汇率的标准是铸币平价。铸币平价是指两国单位货币的含金量之比。113.0016÷23.22＝4.8666。

86.【答案】B

【解析】本题考查黄金输送点的计算。

黄金输送点的计算公式为：黄金输送点＝铸币平价＋黄金运送费用。

黄金输送点：4.8666＋0.02＝4.8866。

87.【答案】C

【解析】布雷顿森林体系规定的黄金官价是每盎司黄金35美元。

88.【答案】A

【解析】本题考查固定汇率制。金本位制下，汇率的标准是铸币平价。而金本位制属于固定汇率制度。所以，本题选A。

89.【答案】A

【解析】本题考查回购协议市场。货币市场主要包括同业拆借市场、回购协议市场、商业票据市场、银行承兑汇票市场、短期政府债券市场和大额可转让定期存单市场等。

90.【答案】AB

【解析】本题考查回购协议市场。在回购协议市场中，市场活动由正回购与逆回购组成。

91.【答案】D

【解析】本题考查回购协议市场。我国目前证券回购协议的期限为1天到365天，即1年以下。

92.【答案】BCD

【解析】本题考查回购协议市场。回购协议在货币市场中发挥的重要作用包括：①回购交易增加了证券的运用途径和闲置资金的灵活性。②回购协议是中央银行进行公开市场操作的重要工具。③回购交易有助于降低交易者的市场风险，降低经营成本，增强市场竞争力和稳定性。④发展回购协议市场有助于推动银行间同业拆借行为规范化，有助于扩大国债交易规模。

93.【答案】C

【解析】本题考查主要监管模式。美国在混业经营的限制取消后，在分业监管总体框架保持不变的情况下，对以金融控股公司为代表的混业经营的金融机构主要采取了功能监管的方式，同时赋予中央银行监督金融控股公司整体运行稳定的职责，加强了对混业经营金融机构的监管措施。

94.【答案】ABC

【解析】本题考查中央银行与金融监管的关系。2008年国际金融危机后，各国意识到，宏观审慎政策的缺失、系统性风险评估和应对不足是危机爆发的重要原因。

95.【答案】D

【解析】本题考查中央银行与金融监管的关系。2008年国际金融危机后，各国意识到宏观审慎政策的缺失、系统性风险评估和应对不足是危机爆发的重要原因。越来越多的国家明确了中央银行宏观审慎管理在防范和化解系统性金融风险之中的地位。

96.【答案】D

【解析】本题考查主要监管模式。超级监管是统一监管模式的一种极端方式，即对不同金融机构的所有监管均交给一个监管机构统一负责。

97.【答案】BC

【解析】本题考查金融风险的类型：狭义的信用风险是指因交易对手无力履行合约而造成经济损失的风险，即违约风险。所以不选A。投资风险是指有关主体在股票市场、金融衍生品市场进行投资中，因股票价格、金融衍生品价格发生意外变动，而蒙受经济损失的可能性。本题中并不涉及股票或金融衍生品的相关内容，所以不选D。

98.【答案】ABC

【解析】本题考查金融风险的类型。狭义的信用风险是指因交易对手无力履行合约而造成经济损失的风险，即违约风险。显然，作为债券的购买者（该债券的迪拜投资者），它是债权人，它面临着债务人违反约定的风险。所以对于投资者来说会面临信用风险。根据题干资料，“该债券采用固定的利率和浮动的利率两种计息方式”“50亿人民币，23亿美元，5亿新加坡元，5亿欧元4个币种”，所以，对于投资者来说会面临利率风险和汇率风险。

99.【答案】AD

【解析】本题考查信用风险管理。信用风险管理的风险控制方法包括：信用风险缓释和信用风险转移。

100.【答案】BC

【解析】本题考查国家风险的管理。金融机构及其他企业管理国家风险的主要方法是：将国家风险管理纳入全面风险管理体系；建立国家风险评级与报告制度；建立国家风险预警机制；设定科学的国际贷款的审贷程序，在贷款决策中必须评估借款人的国家风险；对国际贷款实行国别限额管理、国别差异化的信贷政策、辛迪加形式的联合贷款和寻求第三者保证等；在二级市场上转让国际债权；实行经济金融交易的国别多样化；与东道国政府签订“特许协定”；投保国家风险保险；实行跨国联合的股份化投资，发展当地举足轻重的战略投资者或合作者等。